“理性看待行業(yè)周期”

 撰文 |斷山

 出品 | 零碳知識(shí)局

近日，內(nèi)蒙古自治區(qū)投資項(xiàng)目在線審批辦事大廳先后宣布撤銷了兩個(gè)綠氨項(xiàng)目備案。

一是國(guó)家能源集團(tuán)旗下的阿拉善高新區(qū)百萬千瓦風(fēng)光氫氨+基礎(chǔ)設(shè)施一體化低碳園區(qū)示范項(xiàng)目，該項(xiàng)目因綠氨價(jià)格下降，經(jīng)濟(jì)性無法滿足集團(tuán)要求被企業(yè)主動(dòng)放棄；另一個(gè)是深能旗下的鄂托克前旗風(fēng)光制氫一體化合成綠氨項(xiàng)目，因企業(yè)戰(zhàn)略布局調(diào)整被廢止。

據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，2024年以來中國(guó)至少已有13個(gè)總投資超100億元的綠色氫氨醇新項(xiàng)目完成了簽約和備案，但隨著潮水退去，項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)性、技術(shù)可行性以及資源耦合性難題勸退了一批跟風(fēng)者。

中國(guó)環(huán)境報(bào)報(bào)道稱，2024年下半年起，內(nèi)蒙古、遼寧、甘肅等資源富集地區(qū)開始收緊綠氫項(xiàng)目審批，強(qiáng)化項(xiàng)目落地效率，其原因在于實(shí)際開工投產(chǎn)的項(xiàng)目數(shù)量遠(yuǎn)低于預(yù)期。

規(guī)劃與現(xiàn)實(shí)的落差讓地方政府意識(shí)到有必要降溫理性，避免資源和指標(biāo)的低效占用。

去年7月，作為綠色燃料生產(chǎn)大省的內(nèi)蒙古在《關(guān)于落實(shí)內(nèi)政辦發(fā)〔2024〕24號(hào)文件有關(guān)事宜的通知》中規(guī)定，風(fēng)光制氫一體化項(xiàng)目批復(fù)后，應(yīng)當(dāng)在1年內(nèi)達(dá)到實(shí)質(zhì)性開工，無法開工建設(shè)的，由盟市能源主管部門決定終止（撤銷）項(xiàng)目。

從跑馬圈地到權(quán)衡取舍，大型央企在綠氨項(xiàng)目上日趨審慎、務(wù)實(shí)，在沒有明確盈利模式支撐時(shí)，寧可及時(shí)止損退出，國(guó)內(nèi)風(fēng)光氫氨醇氨項(xiàng)目正進(jìn)入理性建設(shè)階段。

從肥料到燃料

氨是目前全球生產(chǎn)和應(yīng)用最廣泛的基礎(chǔ)化工品之一，主要用于生產(chǎn)硝酸、化肥、炸藥以及制冷劑等，其中八成以上被用于化肥制造，中國(guó)是全球最大的氨生產(chǎn)國(guó)和消費(fèi)國(guó)。

然而，傳統(tǒng)合成氨高度依賴化石能源，能耗和碳排放強(qiáng)度居高不下。為推動(dòng)行業(yè)減污降碳，國(guó)家發(fā)展改革委于 2024 年 6 月發(fā)布《合成氨行業(yè)節(jié)能降碳專項(xiàng)行動(dòng)計(jì)劃》，提出到 2025 年力爭(zhēng)減少二氧化碳排放 1300 萬噸。

在“雙碳”目標(biāo)倒逼和技術(shù)路徑演進(jìn)的共同作用下，合成氨由“灰氨”向以可再生能源制氫為基礎(chǔ)的“綠氨”轉(zhuǎn)型，已成為行業(yè)公認(rèn)的大方向。

綠氨目前而言，主要有兩大應(yīng)用場(chǎng)景：一是電力領(lǐng)域，通過在燃煤機(jī)組中摻燒或采用純氨燃燒發(fā)電，為傳統(tǒng)煤電提供減排路徑；

二是航運(yùn)燃料，憑借高能量密度以及可直接依托現(xiàn)有氨生產(chǎn)、儲(chǔ)運(yùn)和港口體系，綠氨正被視作大型遠(yuǎn)洋船舶尤其是集裝箱船最有潛力的零碳燃料之一，勞氏船級(jí)社預(yù)測(cè)其在2030—2050年間有望從邊緣燃料躍升為取代LNG的“主力選手”。

對(duì)于航運(yùn)用途，由于氨毒性強(qiáng)，氨燃料在點(diǎn)火與燃燒控制、尾氣排放治理以及毒性和腐蝕性帶來的安全和材料問題上，仍有不少工程難點(diǎn)；在復(fù)雜航運(yùn)工況下，其氨燃料船發(fā)動(dòng)機(jī)的長(zhǎng)期運(yùn)行可靠性和運(yùn)維體系也尚在驗(yàn)證之中，船東在這一技術(shù)路線上較為審慎。

以DNV 等機(jī)構(gòu)的統(tǒng)計(jì)為例，截至 2024 年，全球氨燃料船（含在建和在運(yùn)營(yíng)）僅二十多艘，而 LNG 燃料船已達(dá)七百艘級(jí)、甲醇燃料船約六十艘，氨燃料船的數(shù)量落后于 LNG 和甲醇兩條技術(shù)路線。

2025年10月17日，國(guó)際海事組織（IMO）海洋環(huán)境保護(hù)委員會(huì)特別會(huì)議投票決定推遲航運(yùn)業(yè)凈零排放框架，這使船用綠色燃料需求的不確定性增加，下游購(gòu)買意愿減弱。

除了技術(shù)問題，成本也是一大桎梏。從全球范圍來看，作為綠氨上游的綠氫產(chǎn)業(yè)正遭遇行業(yè)寒冬，多個(gè)明星項(xiàng)目陷入停擺，綠氫降本緩慢。

擠出泡沫

上周，中國(guó)產(chǎn)業(yè)發(fā)展促進(jìn)會(huì)氫能專委會(huì)聯(lián)合40余家電解水制氫企業(yè)發(fā)布行業(yè)自律倡議，明確反對(duì)“放衛(wèi)星”式的虛假規(guī)劃，以及在項(xiàng)目取消后出現(xiàn)的盲目唱衰行為。

協(xié)會(huì)倡議企業(yè)更加理性地看待政策補(bǔ)貼和市場(chǎng)周期，加強(qiáng)協(xié)同創(chuàng)新，避免低水平重復(fù)建設(shè)和惡性價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)。

這一“反內(nèi)卷”信號(hào)表明，行業(yè)內(nèi)部已經(jīng)意識(shí)到無序擴(kuò)張帶來的危害，希望通過自律和規(guī)范來引導(dǎo)綠氫產(chǎn)業(yè)健康發(fā)展。

業(yè)內(nèi)專家也強(qiáng)調(diào)應(yīng)避免因個(gè)別項(xiàng)目失敗就對(duì)整個(gè)氫能賽道失去信心——正如倡議書所言，要“理性看待行業(yè)周期”，在看到短期困難的同時(shí)，也要看到氫能作為未來能源轉(zhuǎn)型支柱的長(zhǎng)期價(jià)值。

如今行業(yè)及時(shí)糾偏，有助于擠出產(chǎn)業(yè)泡沫，倒逼真正有實(shí)力的主體來推動(dòng)項(xiàng)目。

不久前，遠(yuǎn)景能源位于赤峰、號(hào)稱“全球最大”的綠色氫氨項(xiàng)目首期 32 萬噸裝置，以及吉電股份的大安綠氫合成氨一體化項(xiàng)目已相繼投產(chǎn)。

在銷售端，遠(yuǎn)景與日本丸紅簽署可再生氨銷售協(xié)議；吉電股份則與法電中國(guó)、中石油國(guó)際、荷蘭孚寶等多家國(guó)內(nèi)外企業(yè)達(dá)成銷售與合作安排。

吉電首批綠氨發(fā)往國(guó)際市場(chǎng)，并通過了 ISCC EU 認(rèn)證，這等于拿到了進(jìn)入歐盟綠色燃料市場(chǎng)的“通行證”。

根據(jù)中國(guó)經(jīng)濟(jì)信息社與興安盟經(jīng)開區(qū)聯(lián)合發(fā)布的《中國(guó)綠色氫氨醇產(chǎn)業(yè)發(fā)展報(bào)告2025》，綠色氫氨醇已成為氫能價(jià)值鏈中最具商業(yè)化潛力的賽道之一。

報(bào)告認(rèn)為，綠氨、綠醇作為綠氫的高密度載體，正在國(guó)際航運(yùn)燃料、燃?xì)鈾C(jī)組摻燒以及可持續(xù)航空燃料等領(lǐng)域加速滲透，未來十年將迎來規(guī)模化發(fā)展的戰(zhàn)略窗口期，中國(guó)有望在技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)、工程能力和供應(yīng)鏈規(guī)模方面形成引領(lǐng)優(yōu)勢(shì)。

對(duì)于深度參與綠氨產(chǎn)業(yè)布局的能源企業(yè)而言，更穩(wěn)妥的路徑，是在項(xiàng)目推進(jìn)上保持審慎節(jié)奏，把工作重心放在不同技術(shù)路線的系統(tǒng)性研究與逐步驗(yàn)證上，確保每一條路徑在技術(shù)、經(jīng)濟(jì)與合規(guī)層面都真正站得住腳，而不是盲目夸張。

同時(shí)，在國(guó)內(nèi)綠色燃料市場(chǎng)機(jī)制和標(biāo)準(zhǔn)體系尚在完善過程中，企業(yè)應(yīng)主動(dòng)“放慢腳步、夯實(shí)基礎(chǔ)”，耐心等待更成熟的市場(chǎng)與政策環(huán)境。

       原文標(biāo)題 : 兩大項(xiàng)目遭撤銷，綠氨投資虛火褪去